Kalkulator ROI (imbal hasil investasi)

Apa itu kalkulator ROI?

Kalkulator ROI (imbal hasil investasi) adalah alat daring gratis yang mengukur berapa banyak uang yang dihasilkan atau hilang dari sebuah investasi relatif terhadap yang Anda tanamkan. Anda memasukkan investasi awal dan nilai akhir, dan ia mengembalikan keuntungan bersih dalam dolar serta ROI sebagai persentase. Jika Anda juga memasukkan berapa lama Anda memegang investasi, ia menghitung ROI tahunan — imbal hasil tahunan stabil yang setara — sehingga Anda dapat membandingkan kesepakatan yang berjalan selama durasi berbeda secara setara.

ROI adalah salah satu ukuran kinerja yang paling banyak digunakan dalam keuangan justru karena kesederhanaannya: satu persentase yang menyatakan seberapa efisien uang Anda bekerja. Ia berlaku untuk hampir apa pun yang memiliki biaya dan hasil — saham, real estat, kampanye pemasaran, atau sebuah peralatan.

Bagaimana cara kerjanya?

Kalkulator mengambil investasi awal dan nilai akhir serta menemukan imbal hasil bersih dengan mengurangi yang satu dari yang lain. Membagi imbal hasil bersih itu dengan investasi awal dan mengalikannya dengan 100 menyatakan keuntungan sebagai persentase dari yang awalnya Anda tanamkan. Ketika Anda memberikan periode kepemilikan dalam tahun, alat mengubah imbal hasil total menjadi angka tahunan menggunakan penggabungan, yang menjawab pertanyaan “imbal hasil tahunan konstan berapa yang akan menghasilkan hasil yang sama ini?”

Rumus

Angka ROI inti adalah:

$\text{Net return} = \text{Final value} - \text{Initial investment}$

$\text{ROI} = \frac{\text{Final value} - \text{Initial investment}}{\text{Initial investment}} \times 100\%$

Ketika periode kepemilikan diberikan, ROI tahunan adalah:

$\text{Annualized ROI} = \left( \left( \frac{\text{Final value}}{\text{Initial investment}} \right)^{\frac{1}{n}} - 1 \right) \times 100\%$

dengan $n$ adalah jumlah tahun investasi dipegang.

Contoh terselesaikan

Anda menginvestasikan $1.000 dan tumbuh menjadi $1.200:

$\text{Net return} = 1200 - 1000 = 200$

$\text{ROI} = \frac{1200 - 1000}{1000} \times 100\% = 20\%$

Jadi imbal hasil bersihnya $200 dan ROI-nya 20%.

Jika pertumbuhan yang sama itu terjadi selama 2 tahun, ROI tahunannya adalah:

$\text{Annualized ROI} = \left( \left( \frac{1200}{1000} \right)^{\frac{1}{2}} - 1 \right) \times 100\% \approx 9.5445\%$

Imbal hasil tahunan 9.5445%, yang digabung selama dua tahun, adalah yang mengubah $1.000 menjadi $1.200.

ROI dibandingkan ROI tahunan

Total ROI tetap sama berapa pun lama Anda memegang investasi, tetapi ROI tahunan menyusut seiring bertambah panjangnya periode kepemilikan, karena keuntungan total yang sama tersebar di lebih banyak tahun.

Catatan

ROI dalam bentuk dasarnya mengabaikan waktu arus kas dan efek waktu, itulah sebabnya angka tahunan penting saat membandingkan investasi dengan durasi berbeda. Untuk imbal hasil yang sudah dibangun dalam jumlah periode tetap, ROI tahunan di sini adalah gagasan yang sama dengan kalkulator CAGR, dan ia berpadu secara alami dengan kalkulator bunga majemuk saat Anda ingin memproyeksikan pertumbuhan ke depan. ROI dasar juga tidak memasukkan pajak, biaya, dan inflasi — kurangi semua itu dari nilai akhir jika Anda menginginkan gambaran yang lebih benar.

FAQ

Berapa ROI yang baik?

Itu bergantung pada risiko dan kerangka waktu. Secara historis, portofolio saham yang terdiversifikasi menghasilkan imbal hasil rata-rata sekitar 7–10% per tahun, sehingga ROI tahunan jangka panjang dalam kisaran itu sering dianggap solid. Taruhan jangka pendek atau berisiko lebih tinggi biasanya diharapkan menghasilkan lebih banyak untuk membenarkan risikonya.

Bisakah ROI negatif?

Ya. Jika nilai akhir lebih kecil daripada investasi awal, imbal hasil bersih dan ROI keduanya negatif, artinya Anda kehilangan uang. Sebagai contoh, $1.000 yang turun menjadi $800 adalah imbal hasil bersih −$200 dan ROI −20%.

Mengapa ROI tahunan lebih rendah daripada ROI total?

Karena ROI tahunan menyebarkan keuntungan total ke seluruh jumlah tahun Anda memegang investasi dan memperhitungkan penggabungan. Keuntungan total 20% selama dua tahun hanya sekitar 9.54% per tahun, karena pertumbuhan setiap tahun majemuk di atas tahun sebelumnya.